في عام 2023، دفعت المصارف الغربية الرئيسية التي تظل في روسيا أكثر من 800 مليون يورو من الضرائب إلى الكرملين، وهو ضعف مضاعف عن مستويات ما قبل الحرب، على الرغم من وعودها بتقليل تعرضها لروسيا بعد الغزو الكامل لأوكرانيا. أظهر تحليل لصحيفة Financial Times أن البنوك الأوروبية السبعة الرئيسية من حيث الأصول في روسيا – Raiffeisen Bank International، UniCredit، ING، Commerzbank، Deutsche Bank، Intesa Sanpaolo وOTP – حققت أرباحًا تجاوزت 3 مليارات يورو في عام 2023. وزاد هذا الارتفاع في الأرباح من دفع البنوك الأوروبية حوالي 800 مليون يورو في الضرائب، مقارنة بـ200 مليون يورو في عام 2021. ارتفعت هذه الضرائب بالإضافة إلى أرباح البنوك الأمريكية مثل سيتي جروب وجي بي مورجان. تعتبر الضرائب التي دفعتها المصارف الأوروبية، التي تعادل حوالي 0.4٪ من كل عائدات الضرائب المتوقعة لروسيا خارج تصدير الطاقة لعام 2024، مثالًا على كيفية مساعدة الشركات الأجنبية التي تظل في البلاد على الحفاظ على الاستقرار المالي للكرملين رغم العقوبات الغربية.
أكثر من نصف دفعات الضرائب البالغة 800 مليون يورو من المصارف الأوروبية تعود إلى Raiffeisen Bank International في النمسا، التي تمتلك أكبر حضور في روسيا بين المصارف الأجنبية. تراجعت أرباح RBI في روسيا بأكثر من ثلاث مرات إلى 1.8 مليار يورو بين 2021 و 2023. رغم بعض جهود RBI لتقليص تعرضها لروسيا – مثل تقليص 56٪ في قاعدة القروض الخاصة بها منذ بداية عام 2022 – يشير بعض التدابير إلى التضاد. انخرطت Deutsche Bank و OTP و Commerzbank بشكل كبير في تقليص حضورها في روسيا، والذي كان بالفعل صغيرًا مقارنة بـ RBI، وقال ممثلوها. تعتبر Intesa الأقرب للخروج ولكنها لم تبيع عملياتها في روسيا حتى الآن.
على الرغم من إغلاق أعمالها المؤسسية والتجزئة، أصبحت Citigroup، وهي رابع أكبر بنك في الولايات المتحدة، التي حققت أرباح بلغت 149 مليون دولار ودفعت 53 مليون دولار في روسيا في عام 2023، رابع أكبر دافع للضرائب بين البنوك الغربية في روسيا. جمعت البنوك الأجنبية الأمريكية العائدات والأرباح والضرائب معاً، وتراجعت منذ عام 2022 ولكنها تبقى أعلى بكثير من النتائج قبل الحرب. استفادت المصارف من زيادة أسعار الفائدة مع معدل فائدة البنك المركزي الروسي الآن عند 16٪، تقريبًا ضعفين من قبل الحرب. ساعدت زيادة أسعار الفائدة البنوك على تحقيق إيرادات ضخمة من قروضها ذات الفائدة المتغيرة وتراكم دخل إضافي من الأموال المحجوزة في حسابات الودائع الروسية.
تشكل الأموال المحجوزة عقبة كبيرة أمام الخروج من روسيا. منذ بداية عام 2022، تتطلب البنوك تفويض شخصي من الرئيس فلاديمير بوتين لبيع عملياتها في روسيا. لم تحصل سوى سبعة بنوك غربية – من بين 45 تضم القائمة التي تحتاج إلى موافقة رئاسية للخروج – على مثل هذا التفويض، بما في ذلك بنك مرسيدس بنز وإنتيسا. تضمن رزقي المركزي الروسي بزيادات كبيرة في الرسوم والعمولات بما في ذلك رزقي التجاري ورزقي الشركات برسوم على تبادل الودائع ورسوم على السحب والإيداع.
تعود بعض موارد البنوك الأوروبية المحصورة في روسيا إلى المرابحة والذي يؤدي إلى تضاعف الإيرادات بنسبة نصف إلى أرباح الربح، مع مراعاة حواجز تنفيذ السيولة. أد الزيادات في الفائدة أيضًا إلى أن تستفيد المصارف من عائدات ضخمة من قروضها ذات الفائدة العائمة وتراكم دخل إضافي من الأموال المحبوسة في حسابات الودائع الروسية. تعاني المصارف من عدم قدرتها على الوصول إلى الأموال التي تمكنت من كسبها في روسيا بسبب القيود التنظيمية التي فرضت في عام 2022 تمنع توزيع الأرباح من الشركات التابعة في روسيا إلى الشركات من الدول الغربية “الغير صديقة”.
إلى الآن، لم يستطع البنوك الأمريكية غلق أعمالها في روسيا بسبب العقوبات وعدم القدرة على تحقيق ربح من مبيعات أصولها في هذا البلد. تأثرت العلاقات بين الغرب وروسيا بشكل كبير بعد الغزو الروسي لأوكرانيا، وتركزت العقوبات على المجال المالي وآثرت هذا التطور الأوضاع المالية في البلدين. في ذلك السياق، دفعت بعض المصارف الأوروبية الضرائب في روسيا بمبالغ تصل إلى ملايين من الدولارات، وكانت هذه الضرائب هامة للكرملين من أجل الحفاظ على الاستقرار المالي.
انخرطت البنوك الأمريكية في روسيا منذ فترة طويلة وحقق بعضها أرباحًا جيدة ودفعت ضرائب عالية، مما عزز مكانتها في السوق. وبالرغم من تحدٍّ عدم قدرتها على الخروج، وذلك بسبب العقوبات وتعقيدات السياسة الاقتصادية. تظل المصارف الأوروبية والأمريكية التي لا تزال في روسيا تلعب دورًا حيويًا في الاقتصاد المحلي وتعزز الاستقرار المالي للبلد، حيث تواصل دفع الضرائب وتمثل مصدراً مهماً للدخل في ظل تداعيات العقوبات الدولية.
